博通两倍做多 ETF

$费城交易所 半导体 ETF - iShares(SOXX.US)

背景：随着美联储最近决定加息，美国市场在经历近期回调后显示出一些复苏迹象。AI 股票和科技 ETF 展现出一定的韧性，为半导体板块的长期积累创造了机会。

我的交易：在这次回调期间，我继续持有 SOXX ETF。SOXX 让我分散投资于英伟达、博通和 AMD 等顶级芯片制造商，从而降低单只股票的风险。

启示：如果我们对所持有的股票和 ETF 保持信心，坚持持有优质股票和 ETF 并度过波动期是值得的。

$博通(AVGO.US)

背景：

今天的美联储决议引起了我的注意。利率上调 25 个基点至 3.75%–4.00%，更为鹰派的基调给增长和 AI 情绪带来了压力。

对于 AVGO，我理解其中的不确定性。高利率可能会给估值带来压力，同时投资者也在质疑 AI 基础设施支出能否持续。

让我没有过快反应的原因是，博通的基本面依然强劲。其最新的 AI 半导体收入同比增长了 221%，因此我能清晰地区分市场情绪的变化与业务基本面的变化。

我的交易策略：

我继续持有 AVGO。宏观环境固然重要，但我不想因为一次美联储决议就改变经过更长时间框架建立的观点。

相反，我在关注对投资逻辑至关重要的因素：AI 需求、客户支出，以及博通能否将这种需求转化为可持续的增长。

总结：

今天提醒我，拥有长期视角并不意味着忽视美联储或市场风险。它意味着清楚什么才真正值得让我重新审视投资逻辑。

目前，我正努力少做反应，多作观察。

$博通(AVGO.US)博通今日开盘走势较为缓慢谨慎，股价在近期抛压后小幅下跌。随着投资者密切关注利率走向以及对人工智能发展速度的担忧，更广泛的技术板块也面临一定不确定性。博通的 AI 相关业务仍是重要关注点，因此我将继续密切观察市场动向及公司的最新进展。希望情绪能够企稳，股价也能逐步回升。

尽管博通营收增长稳健，且指引仅略 “不及预期”，其股价仍在下跌，年内目前仍为负收益。但我认为这更多是市场期望过高，而非博通未能兑现。我认为这只股票值得关注，尤其是如果大盘在通常股市表现较弱的 9 月至 10 月期间继续进一步下跌的话。

我对《加密清晰法案》的结果感到非常失望。我期待好消息，……结果却如此令人失望。我不明白为什么参议员们阻挠并反对该法案。

今晨早些时候以 49 比 50 的票数未能达到 60 票的门槛。这被形容为美国加密监管规则的 “重大挫折”。🥹🥹年底前比特币再次收复 10 万美元大关的机会渺茫。😞

瑞穗证券关于半导体板块回调的观点：“我们认为这是一个买入机会，$美光科技(MU.US)、$Lumentum控股(LITE.US)、$Credo Tech(CRDO.US)、$闪迪(SNDK.US)、$博通(AVGO.US)、$戴尔科技-C(DELL.US) 和 $泛林集团(LRCX.US) 依然处于有利地位。”

早上好，欢迎来到美联储决议周。

除了潜在的加息外，周末达里奥文章引发的担忧导致软件股/半导体股盘前出现做多/做空行情。

Nvidia、Marvell、Sandisk、AMD、Nebius、Micron、CoreWeave、Intel 均下跌 3-7%。

Palantir、Atlassian、Crowdstrike、Service Now、Adobe、Intuit 均上涨 2-5%。

个人而言，我认为市场对周末的头版新闻反应过度。

在过去 24 小时内，Anthropic 自身已签署多项新的算力协议（昨天与 Rumble 签署了价值 140 亿美元的协议），并正式选择纳斯达克作为其交易所，准备进行 IPO。面对所有 “放缓前沿” 的减速新闻，制造该新闻的公司并未放缓其算力义务。

那么为什么市场会这样反应？嗯，整个 AI 交易都植根于资本支出。在关于放缓模型训练和递归学习意味着什么有更多清晰之前，市场假设这意味着资本支出的增长比预期更早结束，这显然对 AI 概念股不利。这对软件股有利，因为更多资金被分配到应用层；对超大规模云厂商也有利，因为它们能产生更多的自由现金流，这就是这些股票在盘前上涨的原因。

我认为这种恐惧可能在几天内甚至几小时内反转，但如果你将这种恐惧与可能已被定价但仍不利于高贝塔值增长（AI 交易由这类股票组成）的加息相匹配，那么你开始明白市场如何理解进一步压低这些股票价格。

Jensen 今天在全英峰会上发言，他可能会完全拒绝 Sam/Dario 的恐吓信息，采取更乐观的态度看待 AI，或者同意这一观点，但仍声称算力义务即使不需要以最快的速度训练新模型，也不会放缓。

这将是一个重要的星期。

来源：amit

$博通(AVGO.US)

背景：我看好博通，因为它处于人工智能基础设施的核心位置。当大多数人关注 GPU 时，谷歌和 Meta 等公司与博通合作开发定制 AI 芯片和高速网络。其软件业务也带来稳定的现金流，为公司在 AI 之外奠定了坚实的基础。

我的交易：我的平均成本是 355.172 美元，随着 AVGO 股价在 362 左右，我目前有一小笔盈利。我今天持有股份，不再加仓。鉴于对定制 AI 芯片、网络设备的需求强劲，以及稳健的软件现金流，我很放心让仓位运行，同时控制风险。

要点：博通通过定制芯片和网络设备深度参与 AI。在你的半导体投资组合中，你更倾向于 GPU 公司还是像博通这样的定制 ASIC 厂商？

据媒体报道，谷歌云 CEO 托马斯·库里安表示，谷歌在 TPU 上的成本回收期为 1 年，而 AI 服务器的整体投资回报期为 2 年。此外，谷歌的 TPU 除了服务于 AI 实验室外，还吸引了金融、生物技术、政府和科学领域的新客户。TPU 的优势对博通（Broadcom）和联发科（MediaTek）而言是重大利好，两家公司均认为它们在谷歌芯片设计业务中的竞争格局足够大，足以让各方保持增长，即使有新的设计竞争对手进入市场也是如此。$博通(AVGO.US) $谷歌-A(GOOGL.US) $英伟达(NVDA.US) #mediatek #semiconductors

来源：Dan Nystedt