今天股市发生了很多事情。
以下是完整回顾：1. 美联储按预期维持利率不变，但决策中有 3 位委员反对，他们赞成加息 25 个基点。这三位分别是克利夫兰联储主席 Beth Hammack、明尼阿波利斯联储主席 Neel Kashkari 和达拉斯联储主席 Lorie Logan。美联储主席 Warsh 表示，这一举动不应被视为 “暂停”，他认为市场已经做出了判断，而美联储现在有 7-8 周的新数据来评估。他表示，6 月核心 CPI 数据并未实质性改变决策，更广泛的通胀趋势现在更为重要。Warsh 还表示，美联储在就业使命方面表现良好，尽管 AI 驱动的资本支出激增使得更难判断总供给和需求。2. Meta $Meta(META.US) 公布了 2026 年第二季度营收为 608 亿美元，同比增长 28%，广告收入同比增长 27% 至 594 亿美元。每股收益（EPS）同比下降 13% 至 6.18 美元，而现实实验室（Reality Labs）运营亏损为 46.2 亿美元。日活跃用户数同比增长 3% 至 36 亿，Meta 预计第三季度营收为 610 亿至 640 亿美元。由于投资者关注每股收益不及预期以及持续的 AI 基础设施支出，股价承压，2026 年全年资本支出预期现调整为 1300 亿至 1450 亿美元。CEO 马克·扎克伯格表示，AI 正在加速 Meta 核心业务的发展，推动新产品开发，并开辟新的企业机会。3. Robinhood $Robinhood(HOOD.US) 在 2026 年第二季度表现卓越，营收同比增长 32% 至 13.1 亿美元，净利润同比增长 48% 至 5.73 亿美元，调整后 EBITDA 同比增长 35% 至 7.41 亿美元。基于交易的收入同比增长 44% 至 7.76 亿美元，平台总资产同比增长 32% 至 3690 亿美元。净存款创历史新高，达到 217 亿美元，其中已有 30 亿美元存入 Robinhood 银行账户。Gold 订阅用户同比增长 39% 至 480 万，附加率达到创纪录的 17%，每用户平均收入（ARPU）同比增长 24% 至 187 美元。Robinhood 在本季度回购了 440 万股股票，降低了费用指引，目前有 13 个业务线实现 1 亿美元以上的年度经常性收入（ARR），其 Gold 卡持有者已达 100 万，年化消费额达 170 亿美元。4. 据 Vanda Research 称，散户投资者昨日净卖出单只股票 2.43 亿美元，这是自疫情崩盘以来最大单日流出量。5. 微软 $微软(MSFT.US) 公布了 2026 年第二季度营收 900 亿美元，调整后每股收益 4.74 美元，营业利润 406 亿美元。Azure 及其他云收入同比增长 43%，微软云收入达到 593 亿美元，智能云收入为 393 亿美元。资本支出为 358 亿美元，反映了持续的 AI 基础设施投资。CEO 萨提亚·纳德拉表示，Azure 年收入今年首次突破 1000 亿美元，而 Microsoft 365 Copilot 付费席位已超过 3000 万个，显示出企业对微软 AI 栈的采用率不断增长。6. 据报道，OpenAI 首席财务官 Sarah Friar 和董事会主席 Bret Taylor 周三在一次内部会议上与员工沟通，Friar 告诉员工，7 月的年化经常性收入已经高于整个第二季度的水平。这一更新似乎旨在安抚员工，表明随着 Anthropic 和越来越多的开源 AI 玩家的竞争加剧，OpenAI 的业务依然健康。7. 据 Semafor 报道，SpaceX $SpaceX(SPCX.US) 正在考虑收购或竞标 FCC 2027 年 7 月上 C 波段拍卖中的频谱，以获取地面频谱。该公司正在寻找在城市和密集区域表现更好的电波，这可能有助于 Starlink 更直接地与$美国电话电报(T.US) AT&T、$威瑞森(VZ.US) Verizon 和$美国电话电报(T.US)MUS T-Mobile 竞争。SpaceX 已经购买了价值 170 亿美元的 EchoStar 频谱许可证，但其最新的频谱策略仍然灵活多变。8. 今日按交易合约数排名的前 10 大最活跃期权分别是：$英伟达(NVDA.US) 380 万份合约，$美国电话电报(T.US)SLA 230 万份合约，$苹果(AAPL.US) 170 万份合约，$美光科技(MU.US) 120 万份合约，$英特尔(INTC.US) 90.5 万份合约，$SoFi Tech(SOFI.US) 80.2 万份合约，$AMD(AMD.US) 65.4 万份合约，$亚马逊(AMZN.US) 63.1 万份合约，$SpaceX(SPCX.US) 61.5 万份合约，以及$谷歌-A(GOOGL.US) 58.2 万份合约。9. 摩根大通表示，韩国股市自 6 月中旬以来经历了激烈的去杠杆阶段，KOSPI 指数较 6 月 22 日高点下跌近 40%。该行表示，抛售因杠杆 ETF 资金流动和对冲基金头寸平仓而被放大，但现在认为杠杆 ETF 的去杠杆已基本完成，对冲基金的去杠杆工作也完成了约 90%。虽然可能仍有部分残余抛售，且投资者在 FOMC 会议和超大规模云厂商财报发布前保持谨慎，但摩根大通认为，考虑到估值低廉和盈利动能，韩国市场的整体配置吸引力上升。10. 美国参议员警告苹果公司 $苹果(AAPL.US) 不要使用来自长鑫存储（CXMT）或长江存储（YMTC）的中国内存芯片，即使这些芯片仅用于在中国销售的设备。由 Jim Banks 和 Chuck Schumer 领导的立法者敦促苹果放弃谈判，指出这两家芯片制造商均在五角大楼列出的中国军事公司名单上，而 YMTC 也在商务部的实体清单上。参议员警告说，苹果认证这些芯片可能会为后续更广泛的使用铺平道路，并要求苹果承诺在 8 月 21 日之前不使用这些芯片，同时披露已共享的任何技术信息。这种压力是在全球内存市场依然紧张的情况下出现的，可能对$美光科技(MU.US)、$闪迪(SNDK.US) 和$SK海力士(SKHY.US) 产生溢出效应。11. Meta $Meta(META.US) 没有给出 2027 年的具体资本支出指引，表示基础设施建设规划仍然高度动态，因为它正在为 2026 年和 2027 年的最大容量做准备，同时为 2028 年及以后的扩张留出空间。在 AI 方面，Meta 表示对其 AI 业务的显著增长持乐观态度，并预计很快会分享更多细节。该公司还表示，已收到多份出价，愿意以远高于成本的溢价来变现其计算能力，但认为出售智能将比直接出售计算能力带来显著更高的利润率。12. 韩国政府在近期股市抛售之后宣布召开紧急市场会议，财政部还启动了 24 小时市场监控系统。措施包括对杠杆 ETF 交易实施新限制，并对散户在这些产品上的敞口设置上限。随着政策制定者采取措施稳定市场，韩国股市对此消息有所反弹。我知道外面情况很糟糕。我们都在经历这一切。这就是地球上最伟大的表演，原因很简单：你永远不知道接下来会发生什么。财报非常惊人，所以抛售感觉更像是结构性的，根源于去杠杆/AI 相关的负面情绪，而不是整个 AI 交易本身不真实或缺乏强劲基本面。一些估值确实变得激进，去杠杆过程把一切都拉了下来，加上战争成为整个市场的一个非常恶劣的风向标。保持坚强，确保你没有过度杠杆化，记住 broader markets 见过更糟的情况，并且会挺过这一关。华尔街是地球上最伟大的表演。来源：amit
