Lumentum 两倍做空 ETF（LITZ.US）股票论坛、讨论与社区帖子

升

升烟9月8日 16:31

内存存储板块相对已经反弹涨了不少比其他半导体涨幅不算少了我更看好光通信 lite 和 mu 价格曾经差不多 $Lumentum控股(LITE.US)

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Captain's Watch

精选☕️ [任务币抽奖] 每日市场热议 —— GPT-6 Astra 之后，内存芯片库存降至仅 10 天

OpenAI 的 GPT-6 Astra 和英伟达 “AGI 已到来” 的时刻，是这场如此猛烈的 AI 算力繁荣最显眼的面孔，它已将全球内存芯片库存推低至仅够 10 天使用的水平。另外...

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Equity research9月8日 15:16

花旗银行：随着 AI 数据中心的扩展，扩列（Scale-out）应成为全球数据中心光互连市场的主要场景之一；而扩容（Scale-up）将崭露头角并成为关键因素

$Lumentum控股(LITE.US) $Coherent Corp.(COHR.US) $英伟达(NVDA.US)

P

Paradi Lab9月7日 13:10

预计 $Lumentum控股(LITE.US)、$Coherent Corp.(COHR.US) 和 $应用光电公司(AAOI.US) 将迎来强劲增长，这得益于高盛（GS）最新的光模块预测。

- 2026-28 年期间，全球光模块总潜在市场（TAM）分别上调 33% / 81% / 115%。

- 2026/27/28 年：光模块市场规模将达到 680 亿美元/1310 亿美元/1480 亿美元。

- 增长动力来自：(1) 机架级 AI 服务器和 ASIC AI 服务器出货量增加；(2) 对机架级 AI 服务器中每块英伟达 GPU 使用光模块数量的估算上调。

- 800G 及以上细分市场将以 +69% 的复合年增长率（CAGR）增长，达到 450 亿美元/1080 亿美元/1300 亿美元。

- 2026 年，800G/1.6T 出货量分别为 4500 万/3300 万片，2027 年增长至 4900 万/7100 万片，3.2T 出货量在 2027/28 年逐步攀升至 2300 万/6800 万片。

- 硅光子技术将占据 800G/1.6T/3.2T 光模块市场份额的 60%/80%/80%。

相较于几个月前大多数人的预测，这一增长前景简直令人难以置信。

R

rocket Shadow9月7日 09:06

指引相对于实际订单的超预期，与股价单纯上涨是两回事。Ciena（思科恩）Q3 营收已增长 37%，且数据中心业务占订单总额已达 79%，因此这并非一个需要 Marvell（马维尔）或 Lumentum（鲁门特姆）也表现良好才能成立的逻辑。值得将 “Ciena 业绩超预期” 与 “整个网络设备板块大涨” 区分开来。

G

greeeedy options9月7日 09:00

德意志银行在周期早期将 Lumentum 和 Coherent 列为首选，有人真的根据这些板块观点进行交易吗，还是说直到下一次财报发布前都只是噪音

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Equity research9月7日 03:36

高盛：全球光模块出货量

> 出货与预测调整：高盛将 2026-28 年预计的全球光模块出货量上调 21%/31%/31%。其中，1.6T 及以上产品的出货量在 2026-28 年分别上调 29%/61%/50%，主要受机架级/ASIC 服务器出货量增加、每 GPU 光模块使用量增加以及规格升级驱动。

> 市场规模预测：预计全球光模块市场在 2026 年将达到 680 亿美元，2027 年达到 1310 亿美元，2028 年达到 1480 亿美元。800G 及以上细分市场预计将以 +69% 的复合年增长率增长，分别达到 450 亿美元、1080 亿美元和 1300 亿美元。

> 容量与速度里程碑：

预计 2026 年 800G/1.6T 的出货量为 4500 万/3300 万只，到 2027 年增长至 4900 万/7100 万只。

3.2T 的出货量预计在 2027 年攀升至 2300 万只，2028 年达到 6800 万只。

> 技术采用：硅光子学预计将占据 800G 光模块的 60%、1.6T 的 80% 以及 3.2T 的 80%。