Rocket Lab

[股價與波動率差值關係] 如果我們以雙週為時間單位，將 $Rocket Lab(RKLB.US) 股價的漲跌報酬做為縱軸，將波動率差值做為橫軸，就能顯示股價在兩周的期間內大幅下跌或上漲，其波動率差值的變動關係。

下圖桃紅色的點與虛線代表 $Rocket Lab(RKLB.US)，而藍色則代表 $苹果(AAPL.US) 。

將過去四年的交易數據畫在這張圖上，可以看到 $Rocket Lab(RKLB.US) 股價下跌時，依然存在波動率差值上升，只不過這是非常微弱的傾向，其數值的線性斜率僅-0.03。

$苹果(AAPL.US) 所顯示的是股價漲跌範圍在雙週的時間尺度内，緊密分佈在 +/-20% 内，同時其波動率差值也長年保持在正值 (部份原因和長期持有人做 covered call 有關)。

蘋果股價的漲跌，與波動率差值呈現較強的相關性，其線性擬合的斜率高達-0.241，是$Rocket Lab(RKLB.US) 的 80 倍。這是一個清晰的量化，每當股價出現波動， $苹果(AAPL.US) 的波動率差值跟著股價做出反應，其強度高出 $Rocket Lab(RKLB.US) 80 倍。

最近读这些美国政府事实清单（每周几份）挺有意思的。

本周早些时候是 “太空运输的黄金时代”，$SpaceX(SPCX.US) 像 Faker 一样强力支撑着发射板块。

而 $Rocket Lab(RKLB.US) + 其他火箭公司则是到 2030 年实现 1K 发射/再入目标受益者。

这个月我们还看到了：

- 无人机零部件关税

- 美国采矿/关键矿产协议

- 多晶硅供应链关税

还有更多……看到美国政策聚焦哪些行业非常有帮助。