什么是网格交易

网格交易是一种基于股价波动的场景下，设定好策略参数并由系统根据参数执行低买高卖从而赚取波段差价的交易策略。

投资者事先将资产分成多份，设定好基准价格以及基于基准价格上涨下跌的价差绘制对应网格，当股价下跌触发网格时，按照设定的价格和数量买入一份，相反当股价上涨触发网格时，卖出一份，通过反复买入卖出的操作，赚取差价。

如何提交网格策略？

步骤 1. 通过快捷交易抽屉或者直接进入交易大厅后，在订单类型中选择网格交易。

步骤 2. 按界面提示输入价格和数量参数后提交策略。

步骤 3. 提交完成后，在个股详情页可看到对应网格策略记录，可点击直接进入策略单详情。资产首页或订单记录页也可以看到策略订单记录，以及对应的交易和盈亏情况。当出现策略不适用于当前行情趋势，或者其他原因需要暂停监控的话，可点击策略单，选择暂停操作，或直接撤销，若需要调整策略参数，可点击修改进行改单操作。

策略参数如何设置？

基准价格：网格策略的初始计算价格，系统将以基准价格为起点，结合用户设定的触发条件，计算出基准价格上下的网格，并实时监控股票市价是否有触及网格。当市场价格向上或向下触发到设定网格后，该网格价格将成为新的基准价格，并依据触发条件计算新的网格。

最大价格、最小价格：整个网格策略运行的有效价格区间，作为风险控制使用，如果运行过程中触发价格高过最大价格或低于最小价格，则认为超出网格策略预期的有效价格区间。

超过价格区间：可选择不做任何委托或直接按最新价清仓该股票所有仓位。

触发条件：决定网格大小的参数，可按照价差或百分比来设置上下网格区间，并分开设定上涨或下跌触发网格后，委托的价格。例如基准价格为 100，按照价差上涨 1.00 元以卖一价委托，下跌 1.5 元以买一价委托，若股价涨到 101 元，触发上方网格，按照卖一价和每笔委托数量委托卖出订单；若股价下跌至 98.5 元，触发下方网格，按照买一价和每笔委托数量委托买入订单。

• 市价（市价单）：当网格触发时会向市场下达一个市价单，实际的成交价格由当时的市场行情决定。
• 市价（限价单）：当网格触发时会向市场下达一个限价单，限价为触发时的市价价格，实际的成交价格会优于这个限价价格，也可能不会立即成交。
• 触发价（限价单）：当网格触发时会向市场下达一个限价单，限价为触发价，实际的成交价格会优于这个限价价格，也可能不会立即成交。

每笔委托数量：当股价波动触发到设定网格时，下单的数量。

有效期：支持长期单，可选项包括当日有效、撤单前有效、自定义有效期。

时段：

• 仅盘中：网格交易仅在盘中时段执行。
• 盘中 + 盘前盘后：网格交易可在盘前，盘中，盘后时段执行。 因盘前盘后时段仅支持限价单下单，触发条件不支持选择 市价（市价单）。

倍数委托：如果打开倍数委托，当股价出现跳空高开或低开超过一个网格的情况下，按照覆盖的网格数量委托对应倍数的每笔委托数量。

持仓区间：如果打开持仓区间控制，可设定最大最小持仓，当触发网格后下单则检查是否会超过持仓区间，如果超过则不进行委托。

支持卖空：如果打开支持卖空，持仓为零可自动做空。如果关闭支持卖空，持仓为零不执行卖出。

注：网格交易不支持夜盘及港股竞价时段交易。

关键要点：网格交易在设定好基准价格以及基于基准价格绘制对应网格，通过反复买入卖出的操作，赚取差价。设置策略参数包括基准价格、最大最小价格、超过价格区间、触发条件、每笔委托数量、有效期、时段、倍数委托、持仓区间、支持卖空。

常见问题解答

Q1: 为什么行情满足的情况下，我的网格订单没有触发？

可能是设置的网格最大持仓，最小持仓，价格区间，现有持仓不足，购买力不足等原因影响，建议检查网格订单的参数设置，确保它们符合交易条件。

Q2: 为什么行情不满足的情况下，我的网格订单触发了？

网格订单的触发是基于实时逐笔成交，而行情图显示的是按时间加权后的结果，这可能导致显示的行情与实际成交情况不符。

Q3: 为什么设置网格需超过 5 个报价档位且超过基准价的 0.5%？

系统为了保护用户，设置了参数限制，要求网格订单的设置参数与基准价格有一定的距离。如果设置的触发条件间隔过小，可能会导致收益不足以覆盖交易手续费。

注：系统会以特定的行情数据作为行情价格监控标准。例：美股使用全美行情，Basic 行情表现与全美行情有差异。

本文仅供参考，不构成任何投资建议。